Tipps & Möglichkeiten

, ETF verkaufen: So gehen Sie vor

Den richtigen Zeitpunkt, um ETFs zu verkaufen, gibt es nicht. Ob es wirklich an der Zeit ist, zu verkaufen, hängt auch von Ihren persönlichen Anlagezielen und Ihrer Anlagestrategie ab.

Wichtig ist: Verkaufen Sie nicht aus Panik. Gehen Sie stattdessen informiert und geplant vor – besonders in Krisenzeiten.

Sie können Ihre ETFs vollständig oder in Anteilen verkaufen – je nachdem, wie viele Anteile Sie halten. Wie viele Anteile Sie verkaufen möchten, können Sie bei jeder Verkaufsorder angeben. Anschließend wird Ihnen das Verkaufsvolumen angezeigt. 

ETFs können Sie bequem in Ihrem Depot verkaufen – online oder in der App. Grundsätzlich haben Sie 3 Möglichkeiten, ETFs zu verkaufen:

1. Verkauf zum nächstmöglichen Zeitpunkt 

Sie können Ihre ETFs sofort zum aktuellen Marktpreis verkaufen – vollständig oder anteilig. Dafür tätigen Sie eine Verkaufsorder in Ihrem Depot, ohne ein bestimmtes Limit auszuwählen. Man spricht dabei auch von einer “Marktorder”, also dem sofortigen Verkauf über eine Börse zum aktuell geltenden Marktpreis. 

So gehen Sie vor:  

1. Wählen Sie den ETF im Depot aus 
2. Wählen Sie "verkaufen" und legen Sie fest, wie viele ETF-Anteile Sie verkaufen möchten 
3. Wählen Sie einen Handelsplatz aus, über den Sie den ETF verkaufen möchten 
4. Geben Sie die Order anschließend frei (z. B. per photoTAN) 

In der Regel wird der Verkaufserlös innerhalb von wenigen Tagen auf Ihr Verrechnungskonto überwiesen. Der genaue Verkaufsprozess kann sich je nach Depotanbieter unterscheiden.

2. Limit setzen: ETF zum Wunschpreis verkaufen

Sie können schon im Vorfeld festlegen, dass Ihr ETF automatisch verkauft wird, wenn er einen bestimmten Wert über- oder unterschreitet. Mit einer Stop-Loss-Order oder eine Limit-Order können Sie diesen Wert ganz einfach selbst bestimmen: 

Stop-Loss-Order 

Hierbei legen Sie eine bestimmte Preisschwelle fest (Stop Limit von z. B. 40€) . Wird diese unterschritten, wird automatisch eine Verkaufsorder abgesetzt. So verhindern Sie z. B. größere Verluste oder sichern Gewinne ab.

Beispiel:
Sie richten im Mai eine Stop-Loss-Order ein, als der ETF-Kurs bei etwa 50€ liegt. Sobald der Kurs unter die festgelegte Grenze von 40€ fällt, wird im Juni automatisch eine Orderaufgabe ausgelöst. Dadurch wird vermieden, dass der ETF bei weiter fallendem Kurs (unter 40€) noch mehr an Wert verliert.

So gehen Sie vor:

1. Wählen Sie den ETF im Depot aus und klicken Sie auf “verkaufen” 
2. Geben Sie an, wie viele ETF-Anteile Sie verkaufen möchten 
3. Wählen Sie im Verkaufs-Menü “Stop-Loss-Order” aus 
4. Geben Sie den Preis ein, der nicht unterschritten werden soll 

Limit-Order

Mit einem Limit können Sie einen Preis festlegen (Limit von z. B. 40€) , den Sie für Ihren Verkauf mindestens erhalten wollen.

Beispiel:
Sie richten im Mai eine Limit-Verkaufsorder bei 40€ ein. Erst wenn der Kurs Ihres ETFs diesen Wert erreicht oder übersteigt, wird die Verkaufsorder ausgeführt – in diesem Fall im Juni, wenn der Kurs erstmals die 40€-Marke übersteigt. Sie stellen so sicher, dass Sie Ihre Anteile nicht unter Wert verkaufen.

So gehen Sie vor:

1. Wählen Sie den ETF im Depot aus und klicken Sie auf “verkaufen” 
2. Wählen Sie im Verkaufs-Menü “Limit Order” aus 
3. Geben Sie den Preis ein, den Sie für Ihren Verkauf mindestens erhalten möchten 
4. Geben Sie an, wie viele ETF-Anteile Sie verkaufen möchten

3. ETF mit Auszahlplan verkaufen

Viele Menschen nutzen ETFs als Altersvorsorge. Doch wie geht man vor, wenn der Renteneintritt bevorsteht und das Vermögen ausgezahlt werden soll? Ist es klug, alle ETF-Anteile auf einen Schlag zu verkaufen? 

Hier kann ein Auszahlplan – auch “Entnahmeplan” genannt – sinnvoll sein: Mit einem Auszahlplan verkaufen Sie monatlich Anteile Ihres ETFs zu einem bestimmten Preis und lassen sich das Geld als “regelmäßige Zusatzrente” auszahlen.  

Einige Depotanbieter bieten solche Auszahlpläne als vorgefertigte Funktion an, Sie können den Verkauf aber auch selbstständig vornehmen. Grundsätzlich gibt es dabei zwei verschiedene Entnahmestrategien:

1. Auszahlplan mit Kapitalverzehr 

• Sie lassen sich sowohl laufende Erträge als auch einen Teil Ihres angesparten Vermögens auszahlen. 
• Der Vorteil: Die regelmäßigen Auszahlungen sind höher als bei der Auszahlung ohne Kapitalverzehr. 
• Der Nachteil: Wie der Name schon sagt, wird Ihr Kapital nach und nach “verzehrt” – am Ende des Auszahlungsplans ist also nichts mehr übrig.

Beispiel: Thomas hat über 30 Jahre regelmäßig Geld in ETFs eingezahlt. Nun steht er kurz vor der Rente und möchte sich sein angespartes Vermögen von 100.000€ auszahlen. Damit die monatliche Auszahlung möglichst hoch ist, wählt er einen Auszahlplan mit Kapitalverzehr:

• Thomas geht davon aus, dass das Geld in seinem ETF weiterhin etwa 5% Rendite jährlich erwirtschaftet. 
• Er rechnet mit 20 Jahren Ruhestand und möchte sein angespartes Vermögen über diesen Zeitraum komplett aufbrauchen.

Unter diesen Voraussetzungen kann Thomas jeden Monat ETF-Anteile im Wert von 653,84€ verkaufen, die dann als zusätzliche Rente auf seinem Konto landen. Allerdings gehen beim Verkauf noch Gebühren und Steuern ab. 

2. Auszahlplan ohne Kapitalverzehr 

• Bei dieser Entnahmestrategie lassen Sie sich nur die Erträge auszahlen, die Ihr angespartes Vermögen monatlich erzielt. 
• Der Vorteil: Ihr investiertes Kapital bleibt unangetastet – Sie leben nur von den Erträgen. 
• Der Nachteil: Die Höhe der Erträge kann variieren und die monatliche Auszahlung somit niedriger als bei einem Entnahmeplan mit Kapitalverzehr ausfallen.

Beispiel: 

Sabine steht kurz vor der Rente und möchte ihr in ETFs angespartes Vermögen als zusätzliche Rente nutzen. Allerdings möchte sie nur von den Erträgen leben, die das investierte Vermögen erzielt. Das Vermögen selbst soll im ETF verbleiben – als Notfallreserve und mögliches Erbe für Ihre Kinder. Deshalb wählt Sabine einen Auszahlplan ohne Kapitalverzehr: 

• Sabine geht davon aus, dass das Geld in ihrem ETF weiterhin etwa 5% Rendite jährlich erwirtschaftet. 
• Sie rechnet mit 20 Jahren Ruhestand und möchte, dass die investierten 100.000€ unangetastet bleiben – sie lässt sich lediglich die Renditen auszahlen.

Unter diesen Voraussetzungen erzielt Sabines Kapital jeden Monat 407,41€ Renditen, die sie sich als zusätzliche Rente auszahlen lässt. Allerdings gehen beim Verkauf noch Gebühren und Steuern ab.

Wenn Sie ETFs verkaufen, müssen Sie (nachdem Ihr Sparerpauschbetrag aufgebraucht ist) Gebühren und Steuern zahlen. Diese können je nach Depotanbieter, Handelsplatz und Kapitalhöhe variieren:

Steuern, die beim Verkauf von ETFs erhoben werden

Wenn Sie ETFs verkaufen und dabei Kapitalerträge – also Gewinne – erzielen, müssen Sie diese Kapitalerträge versteuern. Dabei wird die sogenannte “Abgeltungssteuer” – auch “Kapitalertragsteuer” genannt – erhoben. 

• Die Abgeltungssteuer beträgt in Deutschland pauschal 25%. 
• Hinzu kommen Solidaritätszuschlag (5,5% der Abgeltungssteuer) und Kirchensteuer (8 oder 9% der Abgeltungssteuer). 
• Insgesamt liegt die Besteuerung Ihrer Gewinne zwischen 26,375 und 28%.

Beispiel

, Das bleibt nach einem ETF-Verkauf übrig 

Thomas hat ein DirektDepot bei der Commerzbank und verkauft ETFs im Wert von 20.000€. Dabei macht er 2.000€ Gewinn. Nun werden Gebühren und Steuern fällig: 

• Da Thomas einen Freistellungsauftrag von 1.000€ eingerichtet hat, werden nur 1.000€ seines Gewinns mit 26,375% besteuert (Kapitalertragssteuer + Soli – Kirchensteuer zahlt Thomas nicht): Die Steuern betragen 263,75€. 
• Davon geht eine Ordergebühr in Höhe von 0,25% des Auftragsvolumens (also der 20.000€) sowie eine Pauschale von 4,90€ ab – also insgesamt 54,90€. 

Nach Abzug von Steuer und Gebühren bleiben Thomas also 1.681,35€ Gewinn aus seinem ETF-Verkauf.